谷歌连续大涨，人工智能两强阵营形成

大家好，我是海榕君。

今天全球股市表现还可以，纳斯达克100大涨2.69%，标普500指数创六周最大涨幅，谷歌盘前又涨3.8%，离4万亿美元只有一步之遥。

A股两市共有近4300个公司上涨，中位数上涨0.93%，成交1.83万亿。

主要是因为，昨天深夜的一个神奇的电话。财联社发帖表示， 中美领导人通话，聊了一些基本的共识，现在中美关系非常好，特朗普表示明年4月份，将访问中国。

另外，美联储又开始玩预期管理了。美联储理事Waller呼吁12月降息，旧金山联储行长Daly也持同样观点。理由是劳动力市场可能突然恶化。利率市场预测年底降息概率约七成。

今天几个大宗商品公司大涨， 和他们的预期管理有很大关系。

上周五的时候，不少大宗股票都破位了，按趋势交易的话，就要减仓。

但我知道，美联储这手预期管理，利空利好都是他们演的戏，我硬是咬牙没有砍。

受谷歌利好影响，今天A股市场的AI应用公司，继续大涨。

我从去年开始看人工智能行业，已经跑通的商业模式有：广告、云计算 、AI学习机、部分应用软件，美股的AI学习软件多邻国，港股的美图公司。

A股的游戏股也算AI应用，今天游戏板块大涨4%，其中行业龙头世纪华通大涨7%。

我一直比较喜欢游戏行业，主要是因为不受通缩影响，同时属于吃喝玩乐的行业。在未来人工智能AGI时代，工作效率提升以后，玩游戏的时间就多了，另外游戏公司可以通过AI提高效率。

最重要，游戏板块整体估值不高，大约15倍到20倍PE。

说说其他的：

1. 原油突然大跌，现在布伦特原油下跌1.9%， 据ABC新闻:美国工作人员称，乌克兰同意和平协议条款。俄罗斯是重要的产油国，如果乌克兰俄罗斯同意，对油价会有一些影响。

2. 全球资金最大的套利，随着市场的变化，越来越多的机构发现了一对套利，做多谷歌的同时做空英伟达，直到谷歌市值超过英伟达。

主要逻辑是谷歌这一套全产业链，相对openai要稳健太多了。现在谷歌盘前上涨3.5%，英伟达盘前跌3.5%。

3.摩尔开始申购打新结果公布，估计一签能赚十几万，提前恭喜中签的朋友。

A股市场是全球最独特的市场，也是唯一享受新股红利的市场。

4. 阿里巴巴盘前上涨3%， 阿里巴巴刚才发布了财报，整体属于喜忧参半。

最亮眼的是云计算业务， 实现营收398亿元，同比+34%，超过分析师预期的28%，华尔街最看重的就是云业务增速。

电商业务，主要包括两部分：1. 传统的淘宝和天猫，营收1096亿，同比 +10%，等于3季度增加了100亿收入。

2. 闪送业务，收入同比增长60%达229亿元。

阿里巴巴这个季度净利润只有210亿元，相比去年同期少了接近200亿。

等于阿里巴巴，拿200亿闪购巨额烧钱，换来了电商业务100亿的业务增长，这是否划算呢？依我看，还不如找哔哩哔哩 买流量呢？

阿里巴巴为什么会拼命守住电商业务，最主要原因之一是，其他业务不赚钱。

它的云业务毛利率只有30%，同样谷歌云的毛利率高达60%到70%，同一个业务，中美怎么差别这么大呢？

国内to B业务还是难做，云业务也需要反内卷。

就这么多了。